إرشادات تداول الخيارات

ملاحظات التداول.
التوجيه العام حول وضع الصفقات الخيار على هذه الاجهزة صناديق الاستثمار المتداولة (والتي غالبا ما أفعل) هو أن تفعل ذلك على أساس أين أنت في التقدم. إذا كنا نبني تجارة في تطور 2-3-5، ثم كانت الحكمة المشتركة لوضع نصف موقف الخيار على دخول 2 (3 'في 2-3-5) - والنصف الآخر إذا تقدم التجارة إلى الإدخال الثالث ('5' في 2-3-5). (عموما الناس 1 ضربة من أو خارج المال.)
وثانيا، فإن المؤشر الأكثر تنبؤية عند عكس صندوق الاستثمار المتداول هو مدى تشبع البيع أو الشراء الزائد لمؤشر القوة النسبية (2). لذلك حتى على الصفقات التي تفي بالقواعد المعتادة، سوف أطلب في كثير من الأحيان مؤشر القوة النسبية أقل من 15 (بدلا من 30) قبل الدخول في خيار التجارة.
ثالثا، أنا شخصيا سوف يضع الخيار تداول على إعداد إتف في دخول إنيتيال (2 'في 2-3-5) إذا كان مؤشر القوة النسبية "منخفضة جدا" - على الأقل أقل من 15، ولكن يفضل أن تكون منخفضة تصل إلى 5.
رابعا، عليك أن تختار أي صناديق الاستثمار المتداولة قابلة للتداول الخيار. هذا هو مجرد خيار الحكمة: كنت لا تريد محاولة كبيرة / نسأل انتشار، لذلك إتفس حجم أعلى من ذلك لديها خيارات مع مصلحة مفتوحة جيدة هي المكان المناسب ليكون. (الخيار الصفقات على ق و سبي هي أفضل الأمثلة.)
وأخيرا، أنا شخصيا فقط تفعل الخيارات على إتف الأساسية التي تقوم على التجارة. لذلك لدي بعض يضع على ق، ولكن لن تستخدم قلد أو كيد، و 2 X الاستدانة الإصدارات. ليس لدي أي سبب قائم على البيانات لهذا، بخلاف أن صناديق الاستثمار المتداولة ذات المستوى المنخفض قد يكون لها حجم أقل (وفوارق أكبر) - وشعور بأن التقلب الإضافي لصندوق الاستثمار المتداول المستقر يجب أن يخبز في سعر الخيار بالفعل. ولكن هذا الأخير هو مجرد افتراض.
وأود أن أضيف أنني فقط مناقشة شراء يضع ويدعو هنا. من الواضح أنك يمكن أن تقرر لبيع الخيارات المناسبة على هذه الاجهزة، أو بناء استراتيجيات الخيار أكثر تعقيدا: ينتشر الثور / الدب، ينتشر التقويم، وما إلى ذلك ولكن أترك ذلك للتجار الأفراد. وسوف يبقى التركيز على توليد احتمالات عالية إتف إتف، والتي يمكن استخدامها كأساس لأي الصفقات التي تفضلها.
للحصول على خيارات التجار الجدد إلى خدمتي، وأنا عادة الانتظار إلى الإدخال الثاني من ثلاث خطوات التقدم لإضافة النصف الأول من موقف الخيار الموازي. في الوقت الحاضر أنا ملتزمون $ 6000 لكل التجارة الخيار، لذلك فتح اليوم مع نصف موقف من 3000 $. أوقف الخسارة جميع الصفقات الخيار عند مستوى الخسارة 50٪ مرة واحدة لدي موقف كامل أنشئت. أفتح جميع الصفقات في آخر 30 دقيقة من السوق بحيث يتداول هذا الخيار بالتوازي مع قرارات إتف التي تتداول في إغلاق السوق. قد يحدث مخارج في أي وقت، ولكنني سوف نشر قبل البيع لأخذ الأرباح.

أعلى 10 قواعد للتداول الناجح.
معظم الناس الذين يرغبون في تعلم كيفية أن تصبح التجار مربحة تحتاج فقط تنفق بضع دقائق على الانترنت قبل قراءة مثل العبارات مثل "خطة التجارة الخاصة بك؛ التجارة خطتك" و "الحفاظ على الخسائر الخاصة بك إلى أدنى حد ممكن." بالنسبة للتجار الجدد، قد تبدو هذه الحكايات من المعلومات أشبه بالهاء من أي نصيحة قابلة للتنفيذ. التجار الجدد غالبا ما تريد فقط أن تعرف كيفية إعداد المخططات الخاصة بهم حتى يتمكنوا من عجل وكسب المال.
ولكن لكي نكون ناجحين في التداول، يحتاج المرء إلى فهم أهمية والالتزام بمجموعة من القواعد التي توجه جميع أنواع التجار، مع مجموعة متنوعة من أحجام التداول التجاري. كل قاعدة وحدها مهمة، ولكن عندما يعملون معا آثار قوية. التداول مع هذه القواعد يمكن أن يزيد كثيرا من احتمالات النجاح في الأسواق.
القاعدة رقم 1: استخدم دائما خطة التداول.
خطة التداول هي مجموعة مكتوبة من القواعد التي تحدد دخول المتداول والخروج ومعايير إدارة الأموال. استخدام خطة التداول يسمح للتجار للقيام بذلك، على الرغم من أنه هو محاولة تستغرق وقتا طويلا.
مع التكنولوجيا اليوم، فمن السهل لاختبار فكرة التداول قبل المخاطرة المال الحقيقي. ويتيح الاختبار المسبق لتطبيق أفكار التداول على البيانات التاريخية للمتداولين تحديد ما إذا كانت خطة التداول قابلة للحياة أم لا، كما أنه يبين توقع منطق الخطة. مرة واحدة وقد وضعت خطة وتظهر باكتستينغ نتائج جيدة، ويمكن استخدام الخطة في التداول الحقيقي. والمفتاح هنا هو التمسك بالخطة. ويعتبر التداول خارج خطة التداول، حتى لو تحولوا إلى فائزين، يعتبر تداولا ضعيفا ويدمر أي توقع قد تكون عليه الخطة. (مزيد من المعلومات حول باكتستينغ في باكتستينغ: تفسير الماضي).
القاعدة رقم 2: التعامل مع التجارة مثل الأعمال التجارية.
من أجل أن تكون ناجحة، يجب على المرء التعامل مع التجارة كعمل كامل أو بدوام جزئي - وليس كهواية أو وظيفة. كما هواية، حيث لا يتم الالتزام الحقيقي للتعلم، يمكن أن تكون التجارة مكلفة للغاية. كعمل يمكن أن يكون محبطا لأنه لا يوجد راتب منتظم. التداول هو نشاط تجاري، ويتكبد نفقات وخسائر وضرائب وعدم اليقين والضغط والمخاطر. بصفتك أحد المتداولين، فأنت في الأساس مالك تجاري صغير، ويجب أن تقوم ببحثك ووضع إستراتيجيتك لتحقيق أقصى قدر من إمكانات نشاطك التجاري.
القاعدة رقم 3: استخدام التكنولوجيا لمصلحتك.
التداول هو عمل تنافسي، ويمكن للمرء أن يفترض أن الشخص الذي يجلس على الجانب الآخر من التجارة يستفيد استفادة كاملة من التكنولوجيا. وتتيح منصات الرسوم البيانية للتجار مجموعة متنوعة لا حصر لها من طرق عرض وتحليل الأسواق. يمكن لفكرة فكرة عن البيانات التاريخية قبل المخاطرة بأي نقود أن تنقذ حساب التداول، ناهيك عن التوتر والإحباط. الحصول على تحديثات السوق مع الهواتف الذكية يسمح لنا لمراقبة الصفقات في أي مكان تقريبا. حتى التكنولوجيا التي نعتبرها اليوم أمرا مفروغا منه، مثل اتصالات الإنترنت عالية السرعة، يمكن أن تزيد بشكل كبير من أداء التداول.
استخدام التكنولوجيا لصالحك، والحفاظ على الحالية مع التقدم التكنولوجي المتاحة، يمكن أن تكون ممتعة ومجزية في التداول.
القاعدة رقم 4: حماية رأس المال التجاري الخاص بك.
توفير المال لتمويل حساب التداول يمكن أن يستغرق وقتا طويلا وبذل الكثير من الجهد. يمكن أن يكون أكثر صعوبة (أو مستحيل) في المرة القادمة. من المهم أن نلاحظ أن حماية رأس المال التجاري الخاص بك ليست مرادفة لعدم وجود أي صفقات خاسرة. جميع التجار لديهم خسارة الصفقات؛ وهذا هو جزء من الأعمال التجارية. حماية رأس المال يستتبع عدم اتخاذ أي مخاطر لا داعي لها وبذل كل ما في وسعك للحفاظ على عملك التجاري. (راجع تقنيات إدارة المخاطر للمتداولين النشطين للمزيد).
القاعدة رقم 5: أن تصبح طالبا في الأسواق.
فكر في ذلك على أنه تعليم مستمر - يحتاج التجار إلى التركيز على تعلم المزيد كل يوم. وبما أن العديد من المفاهيم تحمل المعرفة المسبقة، فمن المهم أن نتذكر أن فهم الأسواق، وجميع تعقيداتها، هو عملية مستمرة مدى الحياة.
وتسمح الأبحاث الصعبة للمتداولين بتعلم الحقائق، مثل ما تعنيه التقارير الاقتصادية المختلفة. التركيز والمراقبة تسمح للتجار للحصول على غريزة وتعلم الفروق الدقيقة. وهذا ما يساعد التجار على فهم كيفية تأثير تلك التقارير الاقتصادية على السوق التي يتاجرون بها. (اقرأ حوالي 24 تقريرا اقتصاديا مختلفا في برنامجنا التعليمي للمؤشرات الاقتصادية).
السياسة العالمية، والأحداث، والاقتصادات - حتى الطقس - كلها لها تأثير على الأسواق. بيئة السوق ديناميكية. فكلما فهم المتداولون الأسواق السابقة والحالية، كان من الأفضل إعدادهم لمواجهة المستقبل.
القاعدة رقم 6: المخاطر فقط ما يمكن أن تتكبده.
في القاعدة رقم 4، ذكرت أن تمويل حساب التداول يمكن أن يكون عملية طويلة. قبل أن يبدأ المتداول باستخدام النقد الحقيقي، لا بد من أن تكون جميع الأموال في الحساب قابلة للاستهلاك حقا. إذا لم يكن كذلك، يجب على التاجر الحفاظ على الادخار حتى يتم.
وينبغي أن تذهب دون أن نقول أن الأموال في حساب التداول لا ينبغي أن تخصص لتعليم الكلية الكلية أو دفع الرهن العقاري. ويجب على التجار ألا يسمحوا لأنفسهم بأن يظنوا أنهم ببساطة "يقترضون" نقودا من هذه الالتزامات الهامة الأخرى. يجب أن يكون المرء على استعداد لتخسر كل الأموال المخصصة لحساب التداول.
فقدان المال هو صدمة بما فيه الكفاية. بل هو أكثر من ذلك إذا كان رأس المال الذي كان ينبغي أبدا أن يكون من المخاطرة أن تبدأ.
القاعدة رقم 7: تطوير منهجية التداول استنادا إلى الحقائق.
أخذ الوقت لتطوير منهجية التداول السليمة يستحق هذا الجهد. قد يكون من المغري الاعتقاد في "من السهل جدا انها مثل الطباعة المال" الحيل التجارية التي هي سائدة على شبكة الانترنت. ولكن الحقائق، وليس العواطف أو الأمل، ينبغي أن تكون مصدر الإلهام وراء وضع خطة التداول.
التجار الذين ليسوا على عجلة من امرنا للتعلم عادة ما يكون أسهل وقت غربلة من خلال جميع المعلومات المتاحة على شبكة الانترنت. فكر في ذلك: إذا كنت ستبدأ مهنة جديدة، أكثر من المرجح أنك ستحتاج للدراسة في كلية أو جامعة لمدة سنة أو سنتين على الأقل قبل أن تكون مؤهلا حتى التقدم للحصول على وظيفة في المجال الجديد. نتوقع أن تعلم كيفية التجارة يتطلب على الأقل نفس الوقت من الوقت ودفعها البحوث والدراسة الواقعية. (راجع استراتيجيات التداول اليومية للمبتدئين للحصول على التمهيدي في اختيار الاستراتيجية الصحيحة.)
القاعدة رقم 8: استخدم دائما وقف الخسارة.
وقف الخسارة هو مبلغ محدد سلفا من المخاطر التي يرغب المتداول في قبولها مع كل صفقة. وقف الخسارة يمكن أن يكون إما مبلغ الدولار أو النسبة المئوية، ولكن في كلتا الحالتين أنه يحد من تعرض المتداول خلال التجارة. استخدام وقف الخسارة يمكن أن تأخذ بعض العاطفة من التداول، لأننا نعلم أننا سوف تفقد فقط مبلغ X على أي تجارة معينة.
يتجاهل وقف الخسارة، حتى لو كان يؤدي إلى تجارة الفوز، هو ممارسة سيئة. الخروج مع وقف الخسارة، وبالتالي وجود تجارة خاسرة، لا يزال تداول جيد إذا كان يندرج ضمن قواعد خطة التداول. في حين أن التفضيل هو الخروج من جميع الصفقات مع الربح، فإنه ليس واقعيا. يساعد استخدام وقف الخسارة الوقائي على ضمان أن تكون خسائرنا ومخاطرنا محدودة.
القاعدة رقم 9: تعرف متى تتوقف عن التداول.
هناك سببان لوقف التداول: خطة تداول غير فعالة، وتاجر غير فعال.
وتظهر خطة التداول غير الفعالة خسائر أكبر بكثير مما كان متوقعا في الاختبار التاريخي. قد تكون الأسواق قد تغيرت، التقلبات داخل أداة تداول معينة قد تكون أقل، أو خطة التداول ببساطة لا تؤدي وكذلك المتوقعة. وسوف يستفيد المرء من العاطلين عن العمل ورجال الأعمال. قد يكون الوقت قد حان لإعادة تقييم خطة التداول وإجراء بعض التغييرات، أو البدء من جديد بخطة تداول جديدة. خطة التداول غير الناجحة هي المشكلة التي تحتاج إلى حل. ليس بالضرورة نهاية النشاط التجاري.
تاجر غير فعال هو غير قادر على متابعة خطته التجارية. الضغوطات الخارجية، والعادات السيئة ونقص النشاط البدني يمكن أن تسهم جميعا في هذه المشكلة. يجب على المتداول الذي ليس في حالة الذروة للتداول النظر في كسر للتعامل مع أي مشاكل شخصية، سواء كان ذلك الصحة أو الإجهاد أو أي شيء آخر يمنع التاجر من أن تكون فعالة. بعد أن يتم التعامل مع أي صعوبات والتحديات، يمكن للمتداول استئناف.
القاعدة رقم 10: الحفاظ على التداول في المنظور.
من المهم الاستمرار في التركيز على الصورة الكبيرة عند التداول. لا ينبغي أن يفاجئنا التجارة الخاسرة - بل هو جزء من التداول. وبالمثل، فإن التجارة الفائزة هي مجرد خطوة واحدة على طول الطريق إلى تجارة مربحة. إنها الأرباح التراكمية التي تحدث فرقا. وبمجرد أن يقبل المتداول الانتصارات والخسائر كجزء من الأعمال التجارية، فإن العواطف سيكون لها تأثير أقل على أداء التداول. وهذا لا يعني أننا لا نستطيع أن نشعر بالحماس إزاء تجارة مثمرة بشكل خاص، ولكن يجب أن نضع في اعتبارنا أن التجارة الخاسرة ليست بعيدة.
وضع أهداف واقعية هو جزء أساسي من الحفاظ على التداول في المنظور. إذا كان لدى المتداول حساب تداول صغير، فإنه لا ينبغي له أن يتوقع سحب عائدات ضخمة. عائد 10٪ على حساب 10،000 $ يختلف تماما عن عائد 10٪ على حساب تداول 1،000،000 $. العمل مع ما لديك، وتبقى معقولة.
إن فهم أهمية كل من قواعد التداول هذه أو كيفية عملها معا، يمكن أن يساعد التجار على تأسيس نشاط تجاري قابل للاستمرار. التداول هو العمل الشاق، والتجار الذين لديهم الانضباط والصبر لمتابعة هذه القواعد يمكن أن تزيد من احتمالات نجاحها في ساحة تنافسية للغاية.

إرشادات تداول الخيارات
واحدة من أكثر الجوانب التغاضي عن تداول الخيارات هي مستويات الموافقة على الخيار.
عند بدء خيارات التداول، لا يمكنك الذهاب وتنفيذ أي تجارة تريد. وقد وضعت الوساطة حراس آمنة في مكان لحمايتك من نفسك.
هذه الحراس الآمنين يمكن أن يكون محبطا إذا كنت من ذوي الخبرة خيار تاجر الذي يريد أن تبدأ التداول على الفور.
ومع ذلك، فإن هذه الحراس الآمنين تؤدي كما هو معلن. أنها تبقي التجار الجدد من تهب محفظتهم لأنها النقر على زر خاطئ. لا تقلق، حتى الصفقات من ذوي الخبرة انقر على زر خاطئ من وقت لآخر. يحدث ذلك.
كما سترى، وليس كل شركات الوساطة تتبع نفس المبادئ التوجيهية لتحديد المستويات، وهذه المستويات الخيار بالتفصيل من الصفقات يسمح لك لوضع.
أسباب الموافقة على مستويات الخيار.
مستويات الخيار هناك بالنسبة لك لحماية حسابك. هم أيضا هناك لحماية الوساطة الخيار. في نهاية اليوم هو الوساطة التي هي على الخط للديون المدفوعة. إذا حصلت الوساطة على الإهمال وتسمح للتاجر لتشغيل الديون الكبيرة التي لا يستطيعون تحملها، لا يزال يتعين تسوية الديون. وهذا هو السبب في أن شركات الوساطة لديها إدارات مخاطر كبيرة.
والوساطة دائما يعرف مقدار المخاطر لديها على الطاولة. أنها لن تسمح للتاجر سيئة مع ديون كبيرة إفلاس أعمالهم.
بعض الاستراتيجيات لديها مخاطر محدودة جدا، سواء للتاجر والوساطة. وسوف نجد هذه الاستراتيجيات في مستويات أقل وأسهل للوصول. سوف نجد استراتيجيات أكثر تقدما، غير محدود للمخاطر عند مستويات أعلى يصعب الوصول إليها.
ما هي مستويات التداول الخيار.
ليس كل شركات الوساطة تصنيف مستويات الخيارات بنفس الطريقة. ومع ذلك، فإن جميع شركات الوساطة تقوم باتباع نظام تصنيف مماثل.
المستوى 1 محجوز لاستراتيجيات المخاطر المحددة. على الرغم من وجود العديد من استراتيجيات المخاطر المحددة، المستوى 1 هو عادة للمكالمات المغطاة ووضع النقدية المضمونة.
المكالمات المشمولة الحصول على متعة من أن يكون عنوان استراتيجية المبتدئين في نهاية المطاف.
وعادة ما يكون من السهل جدا تنفيذها، والمخاطر على حد سواء، تعريف وتقليلها.
المكالمة المغطاة هي استراتيجية الخيار التي تتكون من امتلاك أسهم الأسهم الأساسية ومن ثم بيع مكالمة على تلك الأسهم. لكل 100 سهم كنت تملك، كنت ترغب في بيع 1 عقد المكالمة. والسبب في ذلك هو استراتيجية المبتدئين هو لأنك لا يمكن أن تخسر المال على الخيارات الخاصة بك.
هناك ثلاثة سيناريوهات للمكالمات المشمولة.
إذا ارتفع السهم الأساسي فوق سعر الإضراب، فسيتم استدعاء أسهمك عند انتهاء الصلاحية. الجانب السلبي هو أن الارتفاع الأساسي حتى الآن فوق سعر الضربة التي كنت أفتقد الزيادة في سعر السهم.
على سبيل المثال، كنت تملك 100 سهم من الخيار النبي (سيم: توب) في 45 $ وبيع 1 عقد المكالمة في 50 ضربة. هذا هو مكالمة مغطاة. إذا تم تداول توب في 51 $ عند انتهاء الصلاحية سيتم تعيين خيار المكالمة الخاصة بك، وكنت تبيع 100 سهم أعلى الخاص بك في 50 $. هذا عظيم. هذا هو ما كنت تريد أن يحدث. يمكنك كسب المال على الزيادة في الكامنة بالإضافة إلى الائتمان الذي قمت ببيع خيار المكالمة.
ومع ذلك، إذا كان تداول توب عند 75 دولارا عند انتهاء الصلاحية، فسيظل بإمكانك بيع أسهمك مقابل 50 دولارا أمريكيا (أو ما يعادلها بالعملة المحلية). سوف تولد نفس الربح كما لو كان تداول توب عند 51 $. الجانب السلبي هو أنك غاب عن الزيادة في سعر السهم.
عندما تقوم بتداول المكالمات المغطاة، يجب أن تكون على ما يرام مع طلب أسهمك بسعر الإضراب. لا تفهم ولا يجري بخير مع وجود الأسهم الخاصة بك دعا بعيدا عنك هو كيف تخسر المال تداول المكالمات المشمولة.
إذا أخفقت الكامنة في الانتقال إلى سعر الإضراب قبل انتهاء صلاحيته، فستنتهي صلاحية المكالمة بدون قيمة، مما يسمح لك بجمع الرصيد الكامل من خيارك. سوف تبقي أسهمك، ويمكنك بيع مكالمة أخرى مغطاة على الموقف.
الجانب السلبي المخفي الآخر هو إذا بدأت الكامنة وراء التحرك إلى الأسفل. مرة أخرى، هذا لن يؤثر على الخيار الخاص بك. في الواقع، سوف لا يزال جمع قسط كامل لخيارك القصير، كما هو الحال في السيناريوهات الأخرى.
يحدث الجانب السلبي لأنك "عالقة" في وضعك. إذا كان لديك مكالمة قصيرة مفتوحة، لا يمكنك بيع أسهمك دون إغلاق أول موقف مكالمة قصيرة. إذا قمت بإغلاق الأسهم وترك الخيار القصير مفتوحة، سيكون لديك مكالمة عارية. أكثر من المرجح، سوف لا يزال جمع ربح صغير من إغلاق خيار المكالمة.
بالإضافة إلى المكالمات المشمولة، يمكنك أيضا التجارة النقدية المضمونة يضع في الخيار الخيار 1. وضع النقدية المضمونة هو خيار آخر استراتيجية حيث أنه من الصعب أن تخسر المال على التجارة الخيار.
يتضمن وضع النقد المضمون بيع خيار خارج من المال وضعت بهدف تكليفه على خيار وشراء الأسهم الأساسية. بالنسبة لكل عقد تبيعه، ستشتري 100 سهم من الأسهم الأساسية إذا تم تعيينك عند انتهاء صلاحيته.
المخاطر مع وضع النقد المضمون هو أن الانخفاض الأساسي أقل بكثير من سعر الإضراب. عندما يتم تعيين الأسهم أنها ستكون في سعر الإضراب.
على سبيل المثال، يمكنك بيع خيار وضع على توب في 50 إضراب عندما تتداول توب عند 55 $. ينتهي السهم إلى الأسفل إلى $ 35 قبل انتهاء الصلاحية. لا يزال لديك لشراء الأسهم في 50 $ على الرغم من تداول توب في 35 $.
عند استخدام النقد المضمون يضع يجب أن تكون مريحة عقد الكامنة وشراء الأسهم بسعر الإضراب الذي تحدده. وهذا سوف يساعد على القضاء على خطر السقوط الكامنة.
كل من هذه الاستراتيجيات، والمكالمات التي تغطيها ووضع النقدية المضمونة، والإعداد لذلك فمن الصعب أن تخسر المال على موقف الخيار. ولا يتطلب أي منهما الهامش، ولكنهما يتطلبان حافظة كبيرة بما فيه الكفاية لشراء الأسهم.
عند الترقية إلى أوبتيون ليفيل 2، يسمح لك الآن بشراء الخيارات. الاستراتيجيتين المتاحة هي المكالمات طويلة وطويلة يضع.
السبب محجوزة لهذه المستوى 2 لأنك يمكن أن تخسر المال على مواقف الخيار. المكالمات الطويلة وطويلة يضع لا تتطلب الهامش وعادة ما تستخدم لرهانات الاتجاه. إذا كنت تعتقد أن العنصر الأساسي سينتقل إلى أعلى، فإنك تشتري مكالمة. إذا كنت تعتقد أن الكامنة سوف تتحرك أقل، يمكنك شراء وضع.
حسنا، انها ليست بهذه السهولة.
عندما تبدأ في تداول خيارات طويلة سوف تبدأ في الدخول في أجزاء أكثر تعقيدا من الخيارات. سوف تحتاج إلى فهم كيفية تسوس الوقت يضر الخيارات وكيف التقلبات يمكن أن تساعد الخيارات.
الخيارات، بحكم طبيعتها، هي أرخص بكثير من شراء الأسهم. التفكير النفوذ. هذا هو مكافأة كبيرة، وخاصة بالنسبة للمحافظ أصغر، لأنه الآن يمكنك أن تفعل أكثر مع أقل.
المشكلة تفعل أكثر من ذلك بكثير. خيارات تسمح لك لإفراط في محفظتك، وإذا كنت مخطئا حول التنبؤ الخاص بك يمكنك أن تفقد بسرعة. مع الأسهم، إذا كنت على خطأ، يمكنك الاستمرار في عقد موقفكم حتى، نأمل، أنه يعود إلى الربح. لسوء الحظ، الخيارات لا تملك هذا الترف. الخيارات لها فترة حياة محددة بحيث يمكن للخسائر أن تضيف بسرعة إذا لم تكن حذرا.
عند الانتقال إلى الخيار 3، تبدأ المتعة. لديك الآن القدرة على التجارة ينتشر.
ينتشر فتح العالم كله من استراتيجيات الخيارات الممكنة: ينتشر الثور الدعوة، وضع ينتشر وضع، ينتشر الثور، ينتشر الدعوة الدبابات، الحديد كوندورس، والفراشات، هي مجرد عدد قليل من الاستراتيجيات الآن تحت تصرفكم.
حتى إذا كان ينتشر كبيرة جدا، لماذا تبقي السمسرة مخبأة وراء الخيار مستوى 3؟
إجابة بسيطة. حافة.
عند الانتقال إلى هذا المستوى، يجب أن يكون لديك حساب بهامش. الهامش، كما جاء في إنفستوبيديا هو "شراء على الهامش هو اقتراض المال من وسيط لشراء الأسهم. يمكنك التفكير في ذلك كقرض من الوساطة الخاصة بك. تداول الهامش يتيح لك شراء المزيد من الأسهم مما كنت قادرا على عادة. للتداول على الهامش، تحتاج إلى حساب الهامش. هذا يختلف عن حساب النقدية العادية، التي كنت التجارة باستخدام الأموال في الحساب. استثمار أولي لا يقل عن 2،000 دولار مطلوب لحساب الهامش، على الرغم من أن بعض السمسرة تتطلب المزيد. "
الهامش، إذا ما استخدمت بلا مبالاة، يسمح لك لانقاص المزيد من المال مما يمكن أن تحمله حسابك. الآن، قبل أقسم قبالة الهامش تماما، ونعرف أنه مع الخيار المستوى 3، يتم تعريف جميع الاستراتيجيات المخاطر. لا يمكنك أن تخسر أكثر مما هو في حسابك.
سوف ينتشر تتطلب الكثير من العمل الساق والتعليم لتكون قادرة على السيطرة. هناك الكثير من الأجزاء المتحركة عند تداول استراتيجيات متعددة الساق (الاستراتيجيات التي تنطوي على شراء أو بيع أكثر من خيار واحد في وقت واحد).
على الرغم من أنها صعبة وعلى الهامش، لا ينبغي تجاهل الاستراتيجيات نشر. هذه هي بعض الاستراتيجيات القوية المتاحة لك. إنها فكرة جيدة لتعلم كيفية استخدامها في التداول الخاص بك.
الخيار مستوى 4 هو عادة أعلى مستوى يمكنك الحصول عليها. في بعض الأحيان، سوف السمسرة كسر الاستراتيجيات اثنين هنا في الخيار المستوى 4 وخيار المستوى 5.
الاستراتيجيات التي يتم تأمينها وراء هذا الباب هي استراتيجيات الهامش مع مخاطر غير محددة، والمكالمات القصيرة ووضع قصيرة.
كل من هذه الاستراتيجيات تسمح لك أن تخسر أكثر مما هو في محفظتك، لذلك ينبغي أن يكون فقط محاولة من قبل تاجر الخيار من ذوي الخبرة. هذه هي استراتيجيات كبيرة عند استخدامها مع الرعاية، لذلك لا ينبغي تجنبها، التعامل معها فقط مع الرعاية.
مع المكالمات القصيرة و قصيرة يضع أيضا يأتي الخوذات قصيرة و سترادلز قصيرة. هذه يمكن أن تكون استراتيجيات محايدة كبيرة تستخدم لتحقيق الربح عندما تكون الكامنة في نطاق ضيق.
في بعض الأحيان، سيتم نقل المكالمات القصيرة إلى المستوى التالي، الخيار الخيار 5. مكالمات قصيرة تشكل أكثر من خطر من يضع قصيرة. نظريا، يمكن أن تنخفض الكامنة فقط إلى صفر دولار، وهذا يعني أن خطر محدود. المكالمات من ناحية أخرى يمكن أن يصعد إلى ما لا نهاية. الأسهم أكثر عرضة لتشغيل أعلى و للقيام بذلك بشكل غير متوقع. وقد يؤدي الاستحواذ الذي أعلن عنه بين عشية وضحاها، أو الرئيس التنفيذي الجديد الذي يسيطر على شركة ما، إلى تشغيل غير عادي في الأسهم.
لقد تعلم جو كامبل الطريقة الصعبة لما يحدث عندما تقصر شركة أدوية بين عشية وضحاها. كان فقط قصيرة الأسهم وليس المكالمات، ولكن كان التأثير نفسه.
كيفية الحصول على الوصول إلى خيارات التجارة.
جميع وساطة لديها شكل لملء، وعادة ما تكون منفصلة عن عند فتح حسابك، لبدء خيارات التداول. هذا الهدف من هذا النموذج هو للوساطة لمعرفة المزيد عنك وتجربتك مع الخيارات. في العادة، سوف يطلبون منك طرح أسئلة حول صافي السيولة الخاصة بك، والقيمة الصافية، والانتماءات للشركات والتداول من الداخل، وأهداف الاستثمار والتجارة. وسوف يريدون أيضا أن نعرف عن تجربتك مع الخيارات والتجارة بشكل عام. هنا هو تطبيق الخيار أميتريد تد.
وسوف تستخدم الوساطة هذه المعلومات، بالإضافة إلى معلومات حسابك، لتعيين لك مستوى تداول الخيار. الآن، قد يكون مغريا للاستلقاء على التطبيق الخاص بك. بالتأكيد، فإنه من السهل بما فيه الكفاية للقيام به.
نحن لا نوصي بالتراجع عن هذا المسار. وضع 5+ سنوات من الخبرة في التطبيق الخاص بك لا يضمن لك أعلى مستوى من التداول الخيار. إذا لم يكن لديك الحد الأدنى 2000 $ في محفظتك، لن يسمح لك للتجارة تحت هامش. تذكر، هذه المستويات هنا للتأكد من أنك لا تفجير محفظتك.
ماذا عليك أن تفعل إذا كنت وضعت في الخيار الخيار 1، ولكن لا ترغب في تداول المكالمات المشمولة والمضمونة نقدا يضع؟
لا تقلق، أنت لست وحدك. المكالمات المغطاة والمخصصات النقدية المضمونة هي استراتيجيات المبتدئين كبيرة ولكنها ليست للجميع. أولا، تحتاج إلى ما يكفي من المال في حسابك لشراء 100 سهم من الأسهم التي تريد تداول الخيارات. ليس كل التجار لديهم هذا النوع من النقدية التي للبدء. حتى مع وجود رأس مال كاف، قد لا ترغب في تداول هذه الاستراتيجيات.
ماذا تفعل؟
تعلم. إذا كنت لم تحصل في مستوى الخيار الذي تريده، تحتاج إلى قضاء بعض الوقت في التعلم عن الخيارات. هناك الكثير من الدورات على الانترنت الخيار التي توفر لك شهادة عند الانتهاء. هذه الشهادات هي كبيرة لديك وتقديمها مع التطبيق الخاص بك عند تطبيق لترقية مستوى الخيار الخاص بك.
استنتاج.
أنشأت السمسرة مستويات الخيار للمساعدة في حمايتك وأنفسهم. يتم الاحتفاظ بمستوي الخيارين 1 و 2 لحسابات غير الهامجين. هذه هي الاستراتيجيات الأساسية، ولكن لا تزال مفيدة، مثل المكالمات المشمولة، ووضع النقدية المضمونة، المكالمات طويلة وطويلة يضع.
عند الترقية إلى أوبتيون ليفلز 3 أند 4، أنت الآن تتداول على الهامش وتنتقل إلى استراتيجيات الخيارات الأكثر تقدما. الهامش يسمح لك لاقتراض المال من الوساطة الخاصة بك إلى التجارة ينتشر والخيارات العارية. معظم استراتيجيات الخيار الخاص بك سوف تسقط في هاتين الفئتين بحيث العمل على الخيار 3 هو أولوية بالنسبة لمعظم التجار.
إذا كنت لا تحصل على المستوى الذي تريد في الأصل، والحفاظ على التعلم وبناء محفظتك. يمكنك إعادة تقديم طلب وقتما تشاء، وإذا عرضت الوساطة الخاصة بك أنك على استعداد لنقل ما يصل، فإنها عادة تمنحك مستوى جديدا.
ما هو مستوى الخيار الذي تتاجر به عادة؟ اسمحوا لنا أن نعرف في التعليقات.
المواد شعبية.
أعلى 5 خيارات كتب التداول (بالإضافة إلى كتاب مكافأة)
أفضل خيار اللعب للحصول على الأرباح.
7 العوامل التي تؤثر على سعر الخيار.
كيفية التجارة وضبط كوندور الحديد.
6 طرق لضبط كوندور الحديد.
"في العام الماضي تحول الخيار النبي تماما حسابي التداول من واحد حيث المكاسب الشهرية كانت في كثير من الأحيان غير مؤكدة وغير متوقعة في واحدة حيث تيار شهري ثابت الدخل من خلال الائتمان أوتم ينتشر اشترى نموا مطردا وثابتة بشكل مثير للدهشة".
يتم توفير جميع محتويات الموقع لأغراض تعليمية وتعليمية فقط. أنت توافق على أن محتوى الموقع يجب ألا يفسر على أنه نصيحة استثمارية أو محاسبة أو نصيحة قانونية، كتأييد لأي شركة أو ضمان أو صندوق أو عرض لشراء أو بيع أي ضمان. التجارة الذكية ليست تاجر وسيط مسجل، أو مستشار مالي. التجارة الذكية لا تقدم المشورة الاستثمارية الشخصية والتجارة الذكية لا تمثل نفسها كمستشار استثمار مؤهل أو الطرف المرخصة بشكل صحيح. يجب عدم االعتماد على المعلومات الواردة في الموقع ألغراض التعامل مع األوراق المالية أو االستثمارات األخرى. لا يمكننا ولا نقدر أو نضمن ملاءمة أو ربحية أي استثمار معين، أو القيمة المحتملة لأي استثمار أو مصدر إعلامي. تتحمل المسؤولية عن أبحاثك الاستثمارية الخاصة والقرارات، ويجب أن تسعى للحصول على المشورة من المهنيين المؤهلين الأوراق المالية قبل اتخاذ أي استثمار. الأداء السابق لا یشیر إلی النتائج المستقبلیة. شراء الأوراق المالية التي تناقشها التجارة الذكية قد يؤدي إلى فقدان بعض أو كل من أي استثمار. إن الأسهم التجارية أو الخيارات أو غيرها من أدوات الاستثمار مملوءة بطبيعتها بالمخاطر. توصي شركة سمارت سمارت بأن تقوم باستشارة أحد شركات البورصة أو المستشار المالي قبل شراء أو بيع الأوراق المالية أو اتخاذ أي قرارات استثمارية. أنت تتحمل كامل تكلفة ومخاطر أي استثمار و / أو التداول الذي تختار القيام به.

بعض الأفكار عشوائية على خيار التداول: خيارات التداول المبادئ التوجيهية.
نشر في 28 نوفمبر 2012 - 4:08 مساء.
بقلم لورانس ج. مميلان.
سألت مؤخرا ما هي المبادئ التوجيهية التي أتبعها عموما في تداول الخيارات. هذا هو في الواقع سؤال مثير للتفكير، وخاصة عندما يتعلق شيء واحد يفعل كل يوم تقريبا. في مقالاتنا ميزة، وقد أعطيت العديد من الاستراتيجيات العامة المفيدة، ولكن لم يتم تجميعها في مكان واحد. بعد إعطاء هذه المسألة بعض الفكر، يبدو أنه قد يكون من المفيد إدراج بعض "القواعد" التي نتبعها، إما بوعي أو دون وعي بعد كل هذه السنوات. بالنسبة للمبتدئين، فإنها قد تكون فتح العين. لمتاجر الخيار من ذوي الخبرة، فإنها قد تكون بمثابة تذكير. هذه المبادئ التوجيهية ليست هي الطريق إلى ثروات سهلة، أو بعض هذه الضجيج، ولكن اتباع هذه المبادئ التوجيهية سوف تبقي لكم عموما من المتاعب، وزيادة الكفاءة الخاصة بك من رأس المال، ونأمل أن تحسين فرصك في كسب المال مع الخيارات. وهي لا تقدم بأي ترتيب معين.
التجارة وفقا لمستوى الراحة الخاصة بك والهوية النفسية -
إذا كنت غير مريحة بيع خيارات عارية، ثم لا؛ على الرغم من أن مثل هذه الاستراتيجيات مربحة بشكل جيد لبعض التجار، لا ينبغي أن تستخدم إذا كانت تسبب لك ليال بلا نوم. إذا مواقف التحوط تدفع لك مجنون لأنك تعرف سيكون لديك الجانب الخاسر وكذلك الجانب الفائز، ثم ربما يجب عليك خيارات التجارة أكثر كمضارب و [مدش]؛ وتشكيل الآراء والتصرف عليها وفقا لذلك. الشيء المهم أن ندرك أنه من الأسهل بكثير لكسب المال إذا كنت "في تناغم" مع الاستراتيجيات الخاصة بك، مهما كانت. لا توجد استراتيجية واحدة مناسبة لجميع التجار بسبب خصائصهم الفردية للمخاطر والمكافآت، والمطالب النفسية المصاحبة لها.
دائما استخدام نموذج.
الخطأ الأكبر الذي يقوم به تجار الخيارات يفشل في التحقق من القيمة العادلة للخيار قبل شرائه أو بيعه. قد يبدو وكأنه مصدر إزعاج و [مدش]؛ خاصة إذا كنت أو الوسيط الخاص بك لا يكون في الوقت الحقيقي القدرة على التقييم و [مدش]؛ ولكن هذا هو أساس جميع الاستثمارات الاستراتيجية. تحتاج إلى معرفة ما إذا كنت تحصل على صفقة أو دفع الكثير للخيار.
لا تستخدم دائما الخيارات - قد يكون الأساس أفضل (إذا كانت الخيارات مبالغ فيها أو أن الأسواق واسعة جدا).
ويرتبط ذلك بالقاعدة السابقة. في بعض الأحيان يكون من الأفضل تداول العقود الأساسية أو العقود الآجلة بدلا من الخيارات، خاصة إذا كنت تبحث عن تجارة سريعة. على مدى فترة زمنية قصيرة، قد يؤدي خيار مبالغ فيه إلى أداء أقل بكثير من حركة الأداة الأساسية.
شراء مكالمة في المال هو في كثير من الأحيان أفضل من شراء الأداة الأساسية؛ شراء في المال وضعت عادة أفضل من تقصير الكامنة (إذا كان الكامنة هو المخزون)
خيار في المال لديه دلتا عالية، وهذا يعني أنه يتحرك ما يقرب من نقطة إلى نقطة مع الأسهم الأساسية أو العقود الآجلة. وعلاوة على ذلك، فإن سعر الخيار يحتوي على كمية صغيرة فقط من قيمة الوقت قسط & [مدش]؛ "إهدار" جزء من الأصول الخيار. وبالتالي، فإن احتمال الربح يشبه إلى حد بعيد تلك الأداة الأساسية. وأخيرا، فإن الخطر محدود بحقيقة أن المرء لا يستطيع أن يخسر أكثر من الثمن الذي دفعه للخيار، في حين أن المرء لديه مخاطر أكبر بكثير عند امتلاك أو تقصير الأداة الأساسية.
لا تشتري خيارات خارج المال إلا إذا كانت رخيصة حقا.
هذا هو في الواقع نتيجة طبيعية للقاعدة المذكورة أعلاه، ولكن من المهم أن نذكر بشكل منفصل. من الواضح، لا يمكنك معرفة ما إذا كان الخيار هو "رخيصة" إلا إذا كنت تستخدم نموذجا. إذا كان الخيار خارج المال هو مكلف، ثم العودة إلى القاعدة السابقة وشراء الخيار في المال.
لا تشتري المزيد من الوقت مما تحتاجه.
وغالبا ما تظهر الخيارات الأطول أجلا، بالعين المجردة، لتكون أفضل شراء. على سبيل المثال، لنفترض شيز هو 50، وتكاليف المكالمة 50 يناير 2، وتكاليف مكالمة 50 فبراير 2 و frac34؛. قد يشعر المرء أن 50 فبراير هو أفضل شراء، حتى لو كان كلاهما لديه نفس التقلب الضمنية (أي، لا أحد أكثر تكلفة من الآخر). قد يكون هذا خطأ، خاصة إذا كنت تبحث عن تجارة قصيرة الأجل. إن قيمة القيمة المضافة الزائدة التي يدفعها أحدهم مقابل مكالمة فبراير، والدلتا الأقل الناتجة عنه، تجمع معا للحد من أرباح مكالمة 50 فبراير مقابل مكالمة 50 يناير. من ناحية أخرى، إذا كنت تبحث عن الأسهم أو العقود الآجلة للتحرك على أساسيات و [مدش]؛ وربما أرباح أفضل أو غلة المحاصيل و [مدش]؛ ثم كنت بحاجة لشراء المزيد من الوقت لأنك لا تعرف على وجه اليقين عندما تحسن أساسيات سوف تعكس نفسها في سعر الكامنة.
تعرف ما هي الاستراتيجيات المكافئة واستخدام الأمثل في جميع الأوقات.
الاستراتيجيات المماثلة لها نفس الربح المحتملة. على سبيل المثال، امتلاك مكالمة ما يعادل امتلاك كل من وضع والأداة الأساسية. ومع ذلك، فإن متطلبات رأس المال لاستراتيجيتين مكافئتين (وما يرتبط بها من معدلات العائد) يمكن أن تختلف على نطاق واسع. فإن شراء المكالمة سوف يكلف سوى جزء صغير من المبلغ اللازم لشراء وضع والأسهم الكامنة، على سبيل المثال. ومع ذلك، فإن شراء المكالمة لديه احتمال أكبر بكثير من فقدان 100٪ من هذا الاستثمار.
عارية بيع بيع ما يعادل تغطية الدعوة المكالمة، ولكن عموما استراتيجية أفضل.
لقد ذكرنا ذلك في كثير من الأحيان من قبل، ولكنه يحمل تكرار لأن الكثير من التجار الخيار لا تتبع هذه القاعدة، أو لا نعتقد ذلك. كلا الاستراتيجيتين & مداش؛ عارية بيع بيع وغطت دعوة الكتابة و [مدش]؛ لديها احتمال محدود في الربح الصعودي وخطر هبوطي كبير. ومع ذلك، فإن البيع المجرد ينطوي على استثمار أقل من حيث الضمانات المطلوبة، لديه تكلفة عمولة أقل، ويسمح واحد لكسب الفائدة على ضماناته في حين أن الوضع في المكان. لهذه الأسباب، بيع عارية بيع هو أفضل استراتيجية من الاثنين.
قد تكون مواقف الخيارات التي تعادل الأسهم الطويلة (أو العقود الآجلة الطويلة) والمخزون القصير (أو العقود الآجلة القصيرة) أهمها.
إن شراء المكالمة وبيعها، بنفس الشروط (سعر الإضراب وتاريخ انتهاء الصلاحية) ينتج موقفا يعادل فترة طويلة من الأداة الأساسية. وبالمثل، فإن شراء بيع وبيع المكالمة بنفس الشروط يعادل أن يكون قصيرا الأداة الأساسية. وتتناول القاعدتان التاليتان هذه المعادلات.
وقد تكون استراتيجية الخيار المكافئ أفضل من امتلاك المخزون الأساسي نفسه.
وإذا اشترى أحدهم مكالمة وبيع (عارية)، فإن استثماراته أصغر من تلك المطلوبة لامتلاك الأسهم، وقد يكون "الاستثمار" في شكل ضمانات مدرة للفوائد.
استراتيجية الخيار المكافئ هي المعرفة الإلزامية للتجار الآجلة، لأنها تسمح لأحد أن تخليص نفسه من الموقف الذي هو مقفل الحد ضده.
عندما تكون العقود الآجلة مقيدة الحد، فإن الخيارات عموما لا تزال تتداول. أسعار الخيارات توفر آلية اكتشاف الأسعار، في ذلك يمكن للمرء أن يرى أين العقود الآجلة سيتم تداولها أنها ليست مقفلة في الحد. وعلاوة على ذلك، يمكن للمرء أن يتخذ موقف خيار مكافئ مقابل موقفه (خسارة) الآجلة، وإغلاق فعليا من الموقف في الخسارة الحالية دون المخاطرة مزيد من التحركات الحد في الأيام التالية.
وعادة ما يكون بيع السرد العار في المؤشرات أقل صعوبة من بيع المجموعات في العقود الآجلة الفردية أو خيارات الأسهم.
بيع كل من يضع والمكالمات هو استراتيجية جذابة لكثير من التجار الخيار، لأن فوائد هدر الأصول هي إلى جانبكم. لسوء الحظ، والتحركات الكبيرة أو المفاجئة من قبل الأداة الأساسية يمكن أن تخلق بعض المفاجآت سيئة لكاتب الخيار. إحدى طرق مواجهة ذلك هي التركيز على خيار البيع في خيارات الفهرس. وكلما كان المؤشر أوسع، كلما كان احتمال فتح فجوة أقل. لا يمكن أن يكون هناك محاولة الاستيلاء على مؤشر ولا يمكن أن تقرير الأرباح الفردية، على سبيل المثال، يسبب مؤشر لنقل مسافة كبيرة بقدر ما يمكن أن الأسهم. وبالنسبة للفجوة في المؤشر، فإن العديد من الأسهم التي تتألف من المؤشر سيكون لها فجوة أيضا؛ التي يمكن أن تكون ممكنة في مؤشر ضيق جدا، ولكن من المستبعد جدا في قاعدة عريضة القاعدة. وتنطبق هذه البيانات عموما على المؤشرات الأمريكية؛ (جين أو فسك، على سبيل المثال) فجوة تقريبا كل يوم منذ التداول الفعلي في تلك الأسواق يحدث في حين أن الأسواق الأمريكية مغلقة.
التجارة في جميع الأسواق.
هناك فرص الخيار الاستراتيجي في جميع الأسواق و [مدش]؛ والأسهم، والمؤشرات، والعقود الآجلة. تجاهل واحد أو اثنين من هذه فقط لا معنى له. وتطبق نفس مبادئ تقييم الخيارات اللازمة لبناء استراتيجية جذابة إحصائيا بشكل جيد على جميع الأسواق الثلاثة. وعلاوة على ذلك، هناك في كثير من الأحيان تحوطات بين الأسواق تكون موثوقة للغاية، ولكن من أجل الاستفادة منها، يتعين على المرء أن يتاجر بجميع الأسواق.
التجارة وفقا لمستوى الراحة الخاصة بك والهوية النفسية -
هذه هي القاعدة الأولى والأخيرة، وفي نهاية المطاف، أهمها.
وقد أخذت هذه المقالة من العدد 11/26/93 من النشرة الإخبارية الإستراتيجية للخيارات، ومع ذلك فإن المبادئ التوجيهية لا تزال صحيحة اليوم.
الخيار الاستراتيجي.
أحدث التدوينات.
التداول أو الاستثمار سواء على الهامش أو غير ذلك يحمل درجة عالية من المخاطر، وقد لا تكون مناسبة لجميع الأشخاص. الرافعة المالية يمكن أن تعمل ضدك وكذلك بالنسبة لك. قبل اتخاذ قرار التجارة أو الاستثمار يجب أن تنظر بعناية أهدافك الاستثمارية، ومستوى الخبرة، والقدرة على تحمل المخاطر. هناك احتمال أن تتمكن من الحفاظ على فقدان بعض أو كل من الاستثمار الأولي الخاص بك أو حتى أكثر من الاستثمار الأولي الخاص بك، وبالتالي يجب أن لا تستثمر المال الذي لا يمكن أن تخسره. يجب أن تكون على علم بجميع المخاطر المرتبطة بالتداول والاستثمار، وطلب المشورة من مستشار مالي مستقل إذا كان لديك أي شكوك. الأداء في الماضي ليست بالضرورة مؤشرا على النتائج المستقبلية.
&نسخ؛ 2015 استراتيجي الخيارات | شركة تحليل مميلان.